澎湃新聞記者 周玲

随着智能手機、PC等市場需求下滑，上演兩年的全球“缺芯”将告一段落，芯片行業将從供不應求向供大于求轉變，即将進入新的下行周期。

近日，有台媒報道稱，産能一直高度緊張的台積電遭遇三大客戶砍單，蘋果、AMD和英偉達三大一線大廠向台積電提出削減訂單，以應對接下來消費電子需求的不确定。

據澎湃新聞記者了解，中芯國際也遭遇一些消費電子客戶砍單，有些工藝節點松下來，正在尋找新客戶補位。而聯電的情況要好一些，盡管也遭遇客戶砍單，但車用芯片訂單火熱，整體情況良好。

從客戶上門到出門找客戶

兩年前，全球疫情肆虐，居家辦公、在線網課，帶來了智能手機、PC筆記本電腦等數碼産品銷售高速增長，從而帶動了消費級芯片需求大增，芯片代工廠台積電、聯電、中芯國際等都滿負荷甚至超負荷運轉。當時有傳聞，小客戶很難獲得台積電的産能，甚至有很多客戶被台積電踢單。

因為PC和手機需求海量，這些産品所需的消費級芯片一直“霸占”芯片代工廠的産能，而随着PC和智能手機需求下滑，代工廠的産能也逐漸松動。

根據第三方調研機構Canalys剛出爐的全球智能手機出貨數據顯示，2022年第二季度，全球智能手機出貨量同比減少9%。

而Gartner的初步統計結果顯示，受所有地區市場的地緣政治、經濟下行和供應鍊不穩定的影響， 2022年第二季度全球個人電腦（PC）出貨量總計7200萬台，較2021年第二季度下降12.6%，跌至全球PC市場九年來的最低點。

TrendForce：砍單潮來襲，下半年八英寸晶圓廠産能利用率下滑幅度明顯

“台積電目前也有點松下來了，但他們松下來馬上有新産品或新客戶去補位，整體上還是産能很滿的。中芯國際目前有些節點确實松下來了，以前都是客戶送上門，現在需要出門找客戶了。”一位半導體分析師接受澎湃新聞記者采訪時表示，盡管代工廠都不願意公開承認，但這些信息得到了多方交叉驗證，跟代工廠打交道的芯片設計公司的反饋也是如此。

盡管台積電之前給出的業績引導相當正面。但近日台媒報道台積電連番遭遇三大客戶蘋果、AMD和英偉達砍單。台灣電子時報報道稱，蘋果新機iPhone 14目前出貨減少一成。此外，因為PC市場需求轉弱，另一大客戶AMD也削減7納米和6納米工藝訂單約2萬片左右。而由三星電子全面回歸的英偉達，更因挖礦熱潮消退，也傳出英偉達希望延後一季度拉貨。

據台媒電子時報報道稱，市場普遍悲觀認為，下半年市況将會持續惡化，去庫存、砍單連鎖效應将會沖破半導體上遊信心防線，晶圓代工産能滿載盛況自第三季開始消風，除了台積電擁工藝與産能優勢不受需求急跌影響，以及22/28納米主流工藝等依舊搶手外，其他成熟工藝産能已見松動。

7月14日，台積電總裁魏哲家在公司法說會上回應分析師提問時表示，電腦及智能手機等消費産品需求疲軟，客戶今年下半年開始降低庫存，預期需要幾個季度時間才有望恢複到正常水準。

盡管台積電依然對2022年全年業績給出了積極的營收預期，但第二季度台積電智能手機客戶已經不是其第一大收入來源。按終端應用劃分，第二季度台積電來自智能手機客戶占收入的38%，上年同期為42%；高性能計算客戶（HPC）占銷售額的43%，上年同期為39%。汽車行業客戶占台積電收入的5%，上年同期為4%。随着消費電子市場的低迷，預計未來智能手機份額還将繼續下滑。

6月24日，中芯國際CEO趙海軍在股東大會上針對芯片砍單傳言回應稱，目前芯片市場仍然處于結構性短缺狀态，一些受到新冠疫情、歐洲局部戰争、國際航運影響的細分市場，例如手機等消費品類庫存水位極高，其對芯片需求會大幅削減，但對原本庫存水位低、長期供不應求的細分領域，目前依然對芯片有大量需求。

中芯國際董事長高永崗則補充，2022年整體來看，中芯國際的客戶需求出現了結構性變化，公司從去年底開始已經及時将産能分配做了一些調整，把産能轉換去做一些需求旺盛的領域，去做一些增量市場。

趙海軍還表示，應對芯片市場的變化，中芯國際需要做好跟客戶綁定、市場綁定，簽訂長合約對未來的産品和市場做出規劃，跟客戶協商如何将庫存水位高的産品減少，如何将低庫存、新疊代、新設計、新應用、新升級的産品進入量産。

趙海軍還表示，中芯國際今年新增加的産能會高于去年，會把新産能聚焦在結構性缺口領域，使得公司的産能擴張與市場結構性緊缺的節拍保持一緻。

會有價格戰嗎？

芯片代工行業的規律一直都是從供不應求、供需平衡到供過于求這樣幾年一次輪換，這一輪由于新冠疫情引發的供應鍊危機以及疫情下特殊需求，導緻本輪“缺芯”比正常周期要長。随着疫情好轉、消費級芯片需求減弱，如沒有其他意外的話，半導體将進入下行周期。

這兩年因為缺芯，各大芯片廠都在擴建産能，而産能一旦開動就不會停下來，為了争搶訂單紛紛下調價格是大概率事件。

盡管芯片代工廠都在積極調整産品結構，但産能放出來後有可能會有一波降價潮。

一位要求匿名的分析師對澎湃新聞記者表示，今年國内芯片産能擴張很多，接下來可能會爆發價格戰。“基本上可以判斷代工廠要降價了，尤其55納米，中芯國際、晶合 、華虹都有擴産。”

這位分析師表示，目前這種情況下如果代工廠無法找到其他高毛利産品補位，對接下來對公司業績會造成打擊。

責任編輯：是冬冬 圖片編輯：胡夢埼