創業闆市場是我國社會主義市場經濟發展的一大重要組成部分，越來越多規模相對較小但具有較大潛力的創業企業開始在創業闆上市，以籌集更多資金發展企業。那麼創業闆上市流程及條件有哪些呢？

劉建偉律師為大家整理了相關内容，供大家閱覽。

　一、創業闆上市流程及條件有哪些

　　創業闆公司首次公開發行的股票申請在深交所上市應當符合下列條件：

　　(一)股票已公開發行；

　　(二)公司股本總額不少于3000萬元；

　　(三)公開發行的股份達到公司股份總數的25%以上；公司股本總額超過4億元的，公開發行股份的比例為10%以上；

　　(四)公司股東人數不少于200人；

　　(五)公司最近三年無重大違法行為，财務會計報告無虛假記載；

　　(六)深交所要求的其他條件。

　　拟上創業闆公司應該具備的條件：

　　1、公司基本狀況要求：

　　（1）拟上創業闆公司應當是依法設立且持續經營三年以上的股份有限公司。（注：有限責任公司按原賬面淨資産值折股整體變更為股份有限公司的，持續經營時間可以從有限責任公司成立之日起計算。）

　　（2）拟上創業闆公司的注冊資本已足額繳納，發起人或者股東用作出資的資産的财産權轉移手續已辦理完畢。拟上創業闆公司的主要資産不存在重大權屬糾紛。

　　（3）拟上創業闆公司應當主要經營一種業務，其生産經營活動符合法律、行政法規和公司章程的規定，符合國家産業政策及環境保護政策。

　　（4） 拟上創業闆公司最近兩年内主營業務和董事、高級管理人員均沒有發生重大變化，實際控制人沒有發生變更。

　　2、公司内部财務狀況要求：

　　（1）最近兩年連續盈利，最近兩年淨利潤累計不少于一千萬元，且持續增長；或者最近一年盈利，且淨利潤不少于五百萬元，最近一年營業收入不少于五千萬元，最近兩年營業收入增長率均不低于百分之三十。淨利潤以扣除非經常性損益前後孰低者為計算依據；發行前淨資産不少于兩千萬元；最近一期末不存在未彌補虧損；發行後股本總額不少于三千萬元。

　　（2）拟上創業闆公司應當具有持續盈利能力，（經營模式、産品或服務的品種結構穩定；商标、專利、專有技術不存在風險；最近一年的淨利潤不存在客戶依賴。）

　　（3）依法納稅，各項稅收優惠符合相關法律法規的規定。拟上創業闆公司的經營成果對稅收優惠不存在嚴重依賴。

　　（4） 不存在重大償債風險，不存在影響持續經營的擔保、訴訟以及仲裁等重大或有事項。

　　3、公司治理結構要求：

　　（1）拟上創業闆公司具有完善的公司治理結構，依法建立健全股東大會、 董事會、監事會以及獨立董事、董事會秘書、審計委員會制度,相關機構和人員能夠依法履行職責。

　　（2）拟上創業闆公司的董事、監事和高級管理人員了解股票發行上市相關法律法規，知悉上市公司及其董事、監事和高級管理人員的法定義務和責任。

　　（3）拟上創業闆公司的股權清晰，控股股東和受控股股東、實際控制人支配的股東所持拟上創業闆公司的股份不存在重大權屬糾紛。

　　4、公司内部管理要求：

　　（1）拟上創業闆公司資産完整，業務及人員、财務、機構獨立，具有完整的業務體系和直接面向市場獨立經營的能力。與控股股東、實際控制人及其控制的其他企業間不存在同業競争，以及嚴重影響公司獨立性或者顯失公允的關聯交易。

　　（2）拟上創業闆公司會計基礎工作規範，财務報表的編制符合企業會計準則和相關會計制度的規定，在所有重大方面公允地反映了拟上創業闆公司的财務狀況、經營成果和現金流量，并由注冊會計師出具無保留意見的審計報告。

　　（3）拟上創業闆公司具有嚴格的資金管理制度，不存在資金被控股股東、實際控制人及其控制的其他企業以借款、代償債務、代墊款項或者其他方式占用的情形。

　　（4）拟上創業闆公司内部控制制度健全且被有效執行，能夠合理保證公司财務報告的可靠性、生産經營的合法性、營運的效率與效果，并由注冊會計師出具無保留結論的内部控制鑒證報告。

　　（5）拟上創業闆公司的公司章程已明确對外擔保的 審批權限和審議程序，不存在為控股股東、實際控制人及其控制的其他企業進行違規擔保的情形。

　　（6）拟上創業闆公司的董事、監事和高級管理人員符合法 律、行政法規和規章規定的任職資格，且不存在下列情形：

　　① 被中國證監會采取證券市場禁入措施尚在禁入期的；

　　② 最近三年内受到中國證監會行政處罰，或者最近一年内受到證券交易所公開譴責的；

　　③ 因涉嫌犯罪被司法機關立案偵查或者涉嫌違法違規被中國證監會立案調查，尚未有明确結論意見的。

　　（7）拟上創業闆公司最近三年内不存在損害投資者合法權益和社會公共利益的重大違法行為。拟上創業闆公司及其股東最近三年内不存在未經法定機關核準，擅自公開或者變相公開發行證券，或者有關違法行為雖然發生在三年前，但目前仍處于持續狀态的情形。

　　（8）拟上創業闆公司募集資金應當具有明确的用途，應當用于主營業務。募集資金數額和投資項目應當與拟上創業闆公司現有生産經營規模、财務狀況、技術水平和管理能力等相适應。

　　（9） 拟上創業闆公司應建立募集資金專項存儲制度，募集資金應當存放于董事會決定的專項賬戶。

　　公司在創業闆上市要走哪些程序

　　1、第一步，對企業改制并設立股份有限公司。拟定改制重組方案，聘請保薦機構(證券公司)和會計師事務所、資産評估機構、律師事務所等中介機構對改制重組方案進行可行性論證，對拟改制的資産進行審計、評估、簽署發起人協議和起草公司章程等文件，設置公司内部組織機構，設立股份有限公司。除法律、行政法規另有規定外，股份有限公司設立取消了省級人民政府審批這一環節。

　　2、第二步，對企業進行盡職調查與輔導。保薦機構和其他中介機構對公司進行盡職調查、問題診斷、專業培訓和業務指導，學習上市公司必備知識，完善組織結構和内部管理，規範企業行為，明确業務發展目标和募集資金投向，對照發行上市條件對存在的問題進行整改，準備首次公開發行申請文件。目前已取消了為期一年的發行上市輔導的硬性規定。

　　3、第三步，制作申請文件并申報。企業和所聘請的中介機構，按照證監會的要求制作申請文件，保薦機構進行内核并負責向中國證監會盡職推薦;符合申報條件的，中國證監會在5個工作日内受理申請文件。

　　4、第四步，對申請文件審核。中國證監會正式受理申請文件後，對申請文件進行初審，同時征求發行人所在地省級人民政府和國家發改委意見，并向保薦機構反饋審核意見，保薦機構組織發行人和中介機構對反饋的審核意見進行回複或整改，初審結束後發行審核委員會審核前，進行申請文件預披露，最後提交發行審核委員會審核。

　　5、第五步，路演、詢價與定價。發行申請經發行審核委員會審核通過後，中國證監會進行核準，企業在指定報刊上刊登招股說明摘要及發行公告等信息，證券公司與發行人進行路演，向投資者推介和詢價，并根據詢價結果協商确定發行價格。

　　6、第六步，發行與上市。根據中國證監會規定的發行方式公開發行股票，向證券交易所提交上市申請，在登記結算公司辦理股份的托管與登記，挂牌上市，上市後由保薦機構按規定負責持續督導。

　　二、創業闆上市的優勢

　　1、在境内創業闆上市的成本遠遠低于在境外創業闆上市，根據深交所提供的材料進行對比，在境内創業闆上市隻相當于香港創業闆1/2、相當于納斯達克1/3的;

　　2、企業在首次公開發行以後，在證券交易所挂牌上市，上市之後的二級市場股票價格=每股盈餘×二級市場市盈率。當前境内創業闆二級市場的平均市盈率高達130倍，而境外創業闆的市盈率則在20-40之間，境内創業闆二級市場的市盈率要高的多，這意味股東的賬面價值要高很多;

　　3、在境内上市公司的股票能夠維持相對較高的換手率，換手率越高，意味股票的交投越活躍，人們購買該隻股票的意願越高，意味着股票流通性好，進出市場比較容易，也能保證企業的人氣比較旺盛;

　　4、在境内上市能夠形成一個輻射國内市場的廣告效應，提升企業知名度。中國有那麼多的電子計算機交易終端，股市的投資者就是上市公司的“活廣告”，無形的宣傳效應很容易體現出來;

　　5、相比在境外創業闆上市，境内上市的發審更加便利，且周期較短，包括法律文件的起草準備成本也大大降低。

　　三、創業闆上市的審核重點

　　1、創業企業的業務集中是創業闆的基本要求。發行人應當主要經營一種業務，其生産經營活動符合法律、行政法規和公司章程的規定，符合國家産業政策及環境保護政策。一種業務并不是說企業隻能經營一種産品。

　　2、與發行人成長性及持續盈利能力重要相關的幾個因素在審核中受重點關注，包括行業情況、技術情況、團隊情況、會計情況等。

　　3、行業情況主要關注目前的行業規模、成長性、持續性;關注行業的集中程度;關注行業的政策和環境，是否具有實實在在的政策支持;處于上下遊行業的位置及是否處于強勢地位;潛在的競争，特别是高毛利率的情況，是否能夠長期維持，先發優勢是否明顯等。

　　4、技術情況主要關注技術的先進性、創新性及實用性，是否經曆過市場的充分考驗;關注技術應用的時機;關注核心技術的來源等。

　　5、團隊情況主要關注團隊的執行能力，應變和創新能力，團隊的凝聚力等以考察發行人是否具備持續的創新能力。

　　6、會計情況則主要關注在新商業模式下某些特殊商業模式或商業行為的收入确認問題，無形資産的确認和計量問題，資産減值、主要稅收政策、稅種、稅率、稅負減免。

　　7、募集資金投向。承主闆監管從嚴的理念，對創業闆募集資金使用提出更加從嚴的要求，與此同時，為體現創業闆特點，在強化監管的前提下，創業闆募集資金使用應當體現靈活性。

　　8、強化未來三年發展規劃的披露，以進一步引導創業企業的持續盈利能力和發展方向，要求發行人的規劃應當與發行人的資源、招股書及其他章節具有邏輯一緻性，不能是自己盲目吹噓的“鏡中月、水中花”。

　　9、為構建持續發展的發行人主體及其組織基礎，強化準入主體的誠信規範，創業闆在規定發行人主體的定量标準、存續時間、業務技術及其創新等實質性要求的基礎上，對發行人的主體的誠信、規範提出具體要求，主要表現在股權、獨立性、公司治理、内控制度、會計基礎工作規範、資金管理制度、章程、董監高資格等方面，尤其是突出了創業闆審計委員會的作用。

　　以上就是劉建偉律師為您整理的關于創業闆上市流程及條件有哪些的相關内容，創業闆在深圳交易所運行，相比主闆和中小闆，上市條件較低，因此對于成立時間短、規模較小但具有高成長性的企業來說，創業闆上市是一個不錯的選擇。